日前，华虹半导体有限公司（简称“华虹公司”）披露了发行公告，确认科创板上市发行价52元/股，发行市盈率34.71倍，而该公司地点职业最近一个月平均静态市盈率为36.15倍。

　　华虹公司曾于2014年10月15日香港联交所主板挂牌上市，此次A股上市原方案募资180亿元。按本次发行价格52元/股和4.08亿股的新股发行数量核算，若本次发行成功，估计征集资金总额 212.03亿元，较原方案的180亿元募资额多出32.03亿元。

　　值得一提的是，若华虹公司顺利完成212.03亿元的募资额，该公司募资金额将超越中芯集成的110.72亿元募资额，成为今年内A股最大规划IPO。

　　华虹公司联席保荐人为国泰君安证券、海通证券，联席主承销商为中信证券、中金公司、东方证券承销保荐、国开证券。网下询价期间，上交所事务办理体系渠道共收到219家网下出资者办理的4834个配售目标的开始询价报价信息，报价区间为18.5元/股-253元/股。

　　报价信息表显现，厦门中略出资办理有限公司办理的4只私募基金报出18.5元/股最低价，东海证券股份有限公司办理的1只财物办理方案报出253元/股最高价。

　　经联席主承销商核对，有25家网下出资者办理的91个配售目标归于制止配售规模，报价已被确认为无效报价予以除掉，对应拟申购数量总和为5.37亿股。

　　经华虹公司和联席主承销商协商一致，将拟申购价格高于60元/股，拟申购价格为60元/股且申购数量低于850万股的配售目标悉数除掉，申购数量为850万股且申购时刻均为7月20日13:33:20:061的配售目标中，按上交所事务办理体系渠道主动生成的配售目标次序从后到前的次序除掉1个配售目标。按以上准则合计除掉137个配售目标，对应除掉的拟申购总量为7.53亿股。

　　除掉无效报价和最高报价后，参加开始询价的出资者为185家，配售目标为4606个，悉数契合《发行组织及开始询价公告》规则的网下出资者的参加条件。据统计，网下悉数出资者报价中位数为53.93元/股；证券公司报价中位数最高，为57.5元/股；信托公司报价中位数最低，为36元/股。

　　华虹公司是全球抢先的特征工艺晶圆代工企业，也是职业界特征工艺渠道掩盖最全面的晶圆代工企业。2020-2022年，该公司完成的经营收入分别为67.37亿元、106.3亿元和167.86亿元，完成的归母净利润分别为5.05亿元、16.6亿元和30.09亿元。

　　值得一提的是，现在全球晶圆代工技能已开展至较高水平，以台积电为代表的世界龙头企业已完成5nm及以下工艺节点量产，联华电子、格罗方德等企业亦已将工艺节点推动至14nm及以下水平，而华虹公司现在工艺节点尚处于55nm的老练制程规模，与世界龙头企业及先进工艺节点存在较大距离。

　　华虹公司表明，2021年台积电占有全球晶圆代工商场约50%的商场份额。与其比较，公司在产线数量、经营收入存在较大距离，因此在工艺渠道掩盖、代工产品品种上亦会受到影响，这对公司抢夺先进工艺节点下的高端晶圆代工商场、提高规划经济效应、产品议价才能及商场竞争力带来晦气影响。